高凈值客戶的資產(chǎn)配置和普通人有很大不同。我們通常建議把資產(chǎn)分成三個籃子。
第一個籃子是保障家庭基本生存的資金。這是極端情況下維持家庭基本盤的關(guān)鍵，比如戰(zhàn)爭、災(zāi)難時?？赏ㄟ^現(xiàn)金存款、無風險政府債券、中長期儲蓄保險來投資。假設(shè)家庭一年基本生存資金需 50 萬，預(yù)留 20 - 40 年大概 1000 - 2000 萬。這部分投資追求收益能跟上通脹就行，像存款和政府債券收益 2% - 3%，中長期美金儲蓄保險收益 6% - 7%。
第二個籃子是維持當前生活標準的資金。它能承受一定虧損和市場波動，但要相對穩(wěn)健?？衫霉善?、債券、基金等傳統(tǒng)投資工具，配置分散的投資組合來獲取與資本市場相當?shù)幕貓?。根?jù)客戶風險偏好，長期平均收益率目標可設(shè)為 8% - 10%。比如高凈值家庭年支出 300 萬，考慮投資回報和通脹，20 - 40 年大概需 5000 - 8000 萬。這樣的投資組合能兼顧資金靈活性與穩(wěn)健收益。
第三個籃子是用于家族階層躍升或?qū)崿F(xiàn)個人夢想的資金。很多高凈值客戶資產(chǎn)源于公司上市股權(quán)，若集中在一家公司股票，風險極大。我們建議先套現(xiàn)足夠資金用于前兩個籃子，剩余股權(quán)放第三個籃子。即便這部分虧光，也不影響家庭生活，但有機會讓資產(chǎn)大幅增值。炒房、炒幣起家的高凈值客戶也可如此安排。
此外，高凈值客戶還得關(guān)注稅務(wù)籌劃、風險保障、財富傳承等。資產(chǎn)量越大、結(jié)構(gòu)越復(fù)雜，資產(chǎn)配置和架構(gòu)設(shè)計就越復(fù)雜?？傊?，高凈值客戶的資產(chǎn)配置需綜合考慮多方面因素，謹慎規(guī)劃。